Các công ty khai thác Bitcoin đang đối mặt với thách thức của việc giảm phân nửa vào năm 2024, và họ đang đáp ứng với các biến đổi thị trường thông qua các chiến lược như mua lại, mở rộng công suất tính toán và đa dạng hóa kinh doanh của họ. Cựu Tổng thống Mỹ Trump ủng hộ việc khai thác Bitcoin, đẩy giá trị thị trường của các công ty khai thác. 10 công ty khai thác hàng đầu đã khai thác hơn 20.000 BTC trong năm nay, với giá trị thị trường là 28,8 tỷ đô la. Các công ty như Marathon Digital, CleanSpark, Riot Blockchain, v.v., đang tăng công suất tính toán và biến đổi kinh doanh của họ để tăng cường thị phần và lợi nhuận. Các cổ phiếu của các công ty khai thác đang thể hiện sự tốt đẹp, và các tổ chức đầu tư lạc quan về hiệu suất tương lai của họ.

Sau sự kiện halving, một loạt tin tức đang phơi bày bản chất thật của các công ty khai thác dưới sự thử thách của sự sống còn. Trong thực tế, kể từ khi bước vào năm 2024, các hoạt động của các công ty khai thác niêm yết đã trở thành trọng tâm của sự chú ý từ phía vốn. Đặc biệt, gần đây, cựu Tổng thống Mỹ Donald Trump đã ủng hộ mạnh mẽ các hoạt động khai thác Bitcoin, đẩy tâm lý thị trường hướng tới sự lạc quan đối với các công ty khai thác. Theo dữ liệu từ CompaniesMarketCap, tính đến ngày 18 tháng 6, tổng giá trị thị trường của 21 công ty khai thác niêm yết tại Mỹ đã tăng lên 28,8 tỷ đô la. Khi các công ty khai thác đối mặt với sự tái cấu trúc và sáp nhập ngày càng tàn nhẫn, thị trường tương lai sẽ tập trung vào các công ty có vốn mạnh hơn, và nhiều tổ chức đã cung cấp lời khuyên đầu tư cho các công ty khai thác. Ví dụ, Bernstein đề xuất nhà đầu tư mua cổ phiếu của các công ty khai thác tiền điện tử nổi bật; 10x Research gần đây đã nêu rõ rằng cổ phiếu của các công ty khai thác tiền điện tử có thể tiếp tục tăng, khuyến nghị đầu tư dưới xu hướng tăng giá tiềm năng của Bitcoin. Bài viết này từ PANews liệt kê Top 10 công ty khai thác niêm yết có giá trị thị trường cao nhất tại Mỹ. Từ xu hướng thị trường, những công ty này đã cùng nhau khai thác hơn 21.000 bitcoin trong năm nay, và với sự co cụm đáng kể của không gian lợi nhuận sau sự kiện halving của Bitcoin, những công ty này đã đưa ra các chiến lược để đối phó. Cuộc cạnh tranh giữa các công ty khai thác về mở rộng hash rate, biến đổi kinh doanh và sáp nhập đã bắt đầu. Về hiệu suất cổ phiếu, các công ty khai thác niêm yết hàng đầu có mức tăng trung bình cao nhất khoảng 88,3% trong năm nay, với tổng giá trị thị trường vượt quá 24,6 tỷ đô la, chiếm hơn 91,6% của tổng kích thước thị trường (dữ liệu tính đến ngày 17 tháng 6). Marathon Digital Holdings là công ty khai thác Bitcoin niêm yết lớn nhất. Theo dữ liệu từ Bitcointreasuries.net, Marathon nắm giữ hơn 17.000 bitcoin. Marathon đã khai thác 12.850 bitcoin vào năm 2023, tạo ra hơn 380 triệu đô la doanh thu, và đã khai thác 4.277 bitcoin cho đến nay trong năm nay. Trong vài tháng qua, Marathon đã liên tục tối ưu hóa các sản phẩm khai thác của mình và mở rộng hash rate. Công ty dự định đạt mức hash rate 50 EH/s vào cuối năm 2024, gấp đôi so với đầu năm. Ví dụ, Marathon Digital đã mua trung tâm dữ liệu khai thác Bitcoin của Applied Digital với giá 87,3 triệu đô la, hợp tác với NiceHash để ra mắt firmware tùy chỉnh cho máy khai thác ASIC Bitcoin được tối ưu hóa cho nền tảng khai thác NiceHash, và giới thiệu các sản phẩm khai thác như firmware MARAFW và bo mạch điều khiển MARA UCB 2100 để cải thiện hiệu suất và hiệu năng của máy khai thác Bitcoin. Ngoài ra, Marathon đã đa dạng hóa kinh doanh của mình, bao gồm ra mắt sidechain Bitcoin và nền tảng phát triển liên quan Anduro, và ký kết thỏa thuận với Kenya để đầu tư hơn 80 triệu đô la vào việc phát triển cơ sở hạ tầng năng lượng của đất nước, và nhiều hơn nữa. Dữ liệu từ CompaniesMarketCap cho thấy giá trị thị trường của Marathon là 5,5 tỷ đô la, xếp hạng 2.473 toàn cầu, tăng hơn 14,1 lần so với năm 2022. Google Finance cho biết rằng MARA đã tăng lên đến 35,3% kể từ đầu năm nay. Kích thước thị trường của CleanSpark chỉ xếp sau Marathon. Trong quý đầu tiên của năm nay, lợi nhuận ròng của CleanSpark vượt qua 126,7 triệu đô la, tăng 163% so với cùng kỳ năm trước. Dữ liệu từ Bitcointreasuries.net cho thấy CleanSpark nắm giữ 6.154 bitcoins. Từ năm 2024 đến nay, CleanSpark đã đào được 3.746 bitcoins. Trong vài tháng qua, CleanSpark đã tăng sản xuất và mở rộng tỷ lệ hash của mình, bao gồm kế hoạch mua 160.000 máy đào Bitmain S21, với giá trị đơn hàng ban đầu là 60.000 máy đào với tổng giá trị 193,2 triệu đô la, và chi hơn 23 triệu đô la để mua bốn cơ sở đào Bitcoin. Ngoài ra, CleanSpark dự định ra mắt một nền tảng giao dịch Bitcoin nội bộ trong năm nay để tối đa hóa lợi nhuận từ các loại tiền điện tử mà mình nắm giữ. Dữ liệu từ CompaniesMarketCap cho thấy giá trị thị trường của CleanSpark khoảng 4,03 tỷ đô la, tăng gần 1,98 lần so với năm 2023. Google Finance cho biết rằng CLSK đã tăng gần 103,1% kể từ đầu năm nay, khiến người bán khống mất hơn 100 triệu đô la. Riot Blockchain là một trong những công ty đào tiền điện tử gây quỹ nhiều nhất trong quý đầu tiên của năm 2024, với lợi nhuận ròng vượt qua 210 triệu đô la, thiết lập kỷ lục hiệu suất quý mới. Dữ liệu từ Bitcointreasuries.net cho thấy hiện tại Riot nắm giữ 9.084 bitcoins. Riot đã đào được 6.626 bitcoins trong suốt năm ngoái, thiết lập kỷ lục mới với tổng doanh thu 281 triệu đô la. Đến nay trong năm nay, Riot đã đào được 1.954 bitcoins. Riot đang mở rộng thị phần của mình bằng cách gây quỹ 559 triệu đô la thông qua phát hành cổ phiếu, sử dụng cho việc mua hàng loạt máy đào WhatsMiner từ MicroBT, và chi 97,4 triệu đô la để mua 31.500 máy đào Shenma. Ngoài ra, Riot dự định đầu tư 90 triệu đô la vào việc phát triển cơ sở hạ tầng năng lượng của Kenya, cùng với những dự án khác. Riot đã cố gắng mua lại đối thủ Bitfarms với giá trị cổ phiếu 500 triệu đô la, nhưng bị từ chối và đối mặt với chiến lược phòng thủ 'viên độc'. Sau đó, Riot tăng đáng kể cổ phần của mình tại Bitfarms, hiện nắm giữ 14% cổ phần. Bernstein xem xét Riot là công ty phù hợp nhất để hợp nhất ngành đào Bitcoin, với hơn 1,3 tỷ đô la tiền mặt và Bitcoin trên bảng cân đối của mình. Theo dữ liệu từ CompaniesMarketCap, vốn hóa thị trường của Riot hiện đang ở mức 3,04 tỷ đô la, không có sự thay đổi đáng kể so với năm trước. Google Finance cho biết rằng RIOT đã tăng lên gần 14,5% kể từ đầu năm nay. Phoenix Group đã hoàn thành một IPO trị giá 371 triệu đô la trên Sở giao dịch chứng khoán Abu Dhabi vào cuối năm ngoái, thu hút 12 tỷ đô la vốn, quá mức đăng ký 33 lần. Báo cáo cho biết rằng Tập đoàn International Holding, tập đoàn doanh nghiệp lớn nhất tại Abu Dhabi do một thành viên chủ chốt của gia đình hoàng gia UAE kiểm soát, đã mua 10% cổ phần. Báo cáo tài chính quý đầu tiên của Tập đoàn Phoenix, như đã tiết lộ, cho thấy một sự tăng trưởng ấn tượng 237% so với cùng kỳ năm trước trong tổng tài sản, tăng từ 261 triệu đô la lên 879,3 triệu đô la; lợi nhuận ròng đạt 66,2 triệu đô la, tăng 166%. Tập đoàn Phoenix tiếp tục mở rộng quy mô máy đào, đã thông báo mua máy đào Bitcoin trị giá 187 triệu đô la từ Bitmain vào đầu năm. Dữ liệu CompaniesMarketCap cho biết giá trị thị trường của Tập đoàn Phoenix là 29,6 tỷ đô la. Google Finance cho thấy rằng PHX.AE đã tăng đến 4,6% kể từ đầu năm nay. Morgan Stanley đề cập đến Iris Energy là một trong những người chơi sớm trong lĩnh vực máy tính hiệu suất cao, có khả năng phát triển hơn 2 GW công suất. Hiện tại, Iris Energy nắm giữ hơn 320 triệu đô la trên bảng cân đối kế toán và đã tiết lộ đào được 1.592 Bitcoin trong năm nay. Theo báo cáo mới nhất của Iris Energy cho quý ba của năm tài chính 2024, doanh thu đào Bitcoin của họ đạt 53,4 triệu đô la, với lợi nhuận 8,6 triệu đô la cho quý. Iris Energy dự định tăng tỷ lệ hash của họ lên 30 EH/s trong năm nay bằng cách sửa đổi và ký kết các thỏa thuận mới với Bitmain và xây dựng thêm 50MW dung lượng trung tâm dữ liệu ở khu vực Childress vào năm 2024. Dữ liệu CompaniesMarketCap cho thấy giá trị thị trường của Iris Energy là 19,3 tỷ đô la, tăng gấp bốn lần so với năm trước. Google Finance cho biết rằng IREN đã tăng 232,1% kể từ đầu năm nay. Core Scientific, một trong những công ty đào Bitcoin lớn nhất tại Hoa Kỳ, đã từng nộp đơn xin phá sản theo Chương 11. Vào tháng 1 năm nay, kế hoạch tái cấu trúc của Core Scientific đã được Tòa án Phá sản Hoa Kỳ chấp thuận, cho phép họ niêm yết lại trên Nasdaq, và công ty cũng đang mở rộng vào lĩnh vực AZI, bao gồm ký kết hợp đồng đa năm với công ty siêu máy tính trí tuệ nhân tạo CoreWeave để cung cấp tới 16MW cơ sở hạ tầng trung tâm dữ liệu để hỗ trợ công việc trí tuệ nhân tạo và HPC, với doanh thu tiềm năng vượt quá 1 tỷ đô la. Sau đó, Core Scientific thông báo ký kết hợp đồng 12 năm với CoreWeave, dự kiến tạo ra một doanh thu trung bình hàng năm khoảng 290 triệu đô la cho Core Scientific, với tổng doanh thu vượt quá 3,5 tỷ đô la trong thời gian 12 năm. Ngoài ra, Core Scientific đã từ chối đề xuất của CoreWeave mua công ty đào tạo khoảng 1 tỷ đô la với giá 5,75 đô la mỗi cổ phiếu. Theo dữ liệu về hiệu suất tài chính của Core Scientific cho quý đầu tiên của năm tài chính 2024, họ đã tạo ra lợi nhuận ròng 210,7 triệu đô la. Core Scientific đã đào được 4.076 Bitcoin cho đến nay trong năm nay. Mặc dù đã đối mặt với vấn đề phá sản năm ngoái, Core Scientific đã đào được 19.274 Bitcoin. Dữ liệu CompaniesMarketCap cho thấy giá trị thị trường của Core Scientific đã đạt 18,3 tỷ đô la, tăng 70,3 lần so với năm 2023. Google Finance cho biết rằng CORZ đã tăng hơn ba lần kể từ đầu năm nay. Cipher Mining, trước đây là một công ty con của Bitfury, đã thông báo kế hoạch phân phối cổ phiếu vào tháng 1 để giảm sở hữu từ 75% xuống dưới 20%. Trước khi Bitcoin halving, Cipher Mining đã mua 16.700 máy đào mới và dự định giao chúng trong quý thứ hai, nâng tổng khả năng tự khai thác của công ty lên 8,4 EH/s. Doanh thu ròng của Cipher Mining trong Q1 năm 2024 đạt 40 triệu đô la. Cipher Mining đã khai thác được 1.483 Bitcoins cho đến nay trong năm nay. Theo kế hoạch mới nhất của Cipher Mining, công ty sẽ trải qua các nâng cấp đáng kể cho thiết bị đào của mình để tăng tốc độ hash lên 13,5 EH/s vào cuối năm 2024, với hiệu suất máy đào đạt 18,6 J/TH. Dữ liệu từ CompaniesMarketCap cho thấy giá trị thị trường của Cipher Mining là 15,3 tỷ đô la, tăng 44% so với năm trước. Theo Google Finance, CIFR đã tăng khoảng 29,1% kể từ đầu năm nay. Bitdeer đã công bố kết quả tài chính chưa được kiểm toán và cập nhật vận hành cho quý đầu tiên năm 2024, với tổng doanh thu là 119,5 triệu đô la, tăng 64,6% so với cùng kỳ năm trước, và lợi nhuận ròng là 600.000 đô la, so với lỗ ròng 9,5 triệu đô la trong quý đầu tiên năm 2023. Sự tăng trưởng doanh thu chủ yếu được góp phần bởi việc tăng doanh thu từ kinh doanh tự khai thác do cải thiện về công suất khai thác và sản xuất bitcoin tăng của công ty. Ngoài ra, tính đến ngày 31 tháng 3 năm 2024, số tiền mặt và tương đương tiền mặt của công ty là 118,5 triệu đô la. Bitdeer đã sản xuất 1360 bitcoins cho đến nay trong năm nay. Bitdeer đã tăng cường nỗ lực nghiên cứu và phát triển trên máy đào trong năm nay. Ví dụ, vào tháng 3 năm nay, Bitdeer đã công bố rằng tỷ lệ hiệu suất năng lượng của vi mạch đào bitcoin SEAL01 thiết kế có thể đạt 18,1 J/TH, giảm chi phí vận hành và giảm thiểu dấu chân môi trường của người đào. Trong tháng này, Bitdeer đã công bố kế hoạch mua lại công ty thiết kế vi mạch ASIC Desiweminer với giá 140 triệu đô la trong một giao dịch toàn bộ cổ phiếu để nâng cao khả năng phát triển phần cứng của mình. Bitdeer đã tiết lộ lộ trình kỹ thuật của các máy đào bitcoin SEALMINER, nhằm mục tiêu cải thiện sự minh bạch trong khai thác. Lô đầu tiên của vi mạch SEAL01 được dự kiến sẽ được sản xuất hàng loạt và giao hàng trong Q3 năm 2024, các máy đào SEALMINER thế hệ thứ hai dự kiến sẽ bắt đầu sản xuất hàng loạt và giao hàng trong Q4, và các máy đào SEAL03 thế hệ thứ ba và máy đào SEALMINER thế hệ thứ tư dự kiến sẽ bắt đầu giao hàng vào năm 2025. Bitmain đã mới đây ra mắt hai máy đào mới, gồm Antminer S21XP và S21XP Hydro. Vào cuối tháng 5, Bitdeer cũng đã công bố hoàn thành việc huy động vốn riêng 150 triệu đô la, sẽ được sử dụng để tài trợ cho việc mở rộng trung tâm dữ liệu, phát triển máy đào dựa trên ASIC, và phục vụ làm vốn hoạt động và cho mục đích tổng công ty. Theo Tether Holdings Limited, họ nắm giữ 25% cổ phần tại Bitdeer, khiến họ trở thành cổ đông lớn thứ hai của công ty đào bitcoin. Dữ liệu từ CompaniesMarketCap cho thấy giá trị thị trường của Bitdeer là 1,38 tỷ đô la, tăng hơn 26,6% so với năm trước. Theo thông báo mới nhất từ TeraWulf, tính đến ngày 31 tháng 5 năm 2024, năng lực cơ sở hạ tầng vận hành của TeraWulf bao gồm 160 megawatts cho cơ sở Lake Mariner và 50 megawatts cho cơ sở Nautilus. Tốc độ hash tự khai thác tổng của công ty là khoảng 8.0 EH/s, tăng 82% so với cùng kỳ năm trước. TeraWulf cũng đang xây dựng một trung tâm dữ liệu với công suất 30 megawatts, dự kiến năng lực khai thác tổng cộng trong nửa sau của năm nay sẽ vượt quá 10.0 EH/s. Ngoài ra, TeraWulf đang tiến hành một dự án AI 2.0 MW tại Lake Mariner để thí nghiệm công nghệ GPU thế hệ tiếp theo. TeraWulf đã sản xuất 1590 bitcoins cho đến nay trong năm nay. Dữ liệu CompaniesMarketCap cho thấy giá trị thị trường của TeraWulf là 1.3 tỷ USD, gần 2.4 lần cao hơn so với năm trước. Bitfarms là mục tiêu của kế hoạch sáp nhập của Riot và hiện đang thực hiện chiến lược 'viên độc' để ngăn chặn các sáp nhập không mời và giảm sự hấp dẫn của mình. Theo hiệu suất tài chính quý đầu tiên của Bitfarms tính đến ngày 31 tháng 3 năm 2024, tốc độ hash quý đầu tiên đạt 7.0 EH/s, sản xuất trung bình 10.4 bitcoins mỗi ngày, với tổng doanh thu tài chính đạt 50 triệu USD, tăng 9% so với quý tư năm 2023. Bitfarms đã khai thác được 1368 bitcoins cho đến nay trong năm nay. Bitfarms đang mở rộng quy mô tốc độ hash và nâng cấp thiết bị khai thác, bao gồm đầu tư gần 240 triệu USD để nâng cấp thiết bị khai thác bitcoin của mình lên ba lần tốc độ hash lên 21 EH/s để duy trì lợi nhuận sau khi giảm phần thưởng bitcoin vào năm 2024. Dữ liệu CompaniesMarketCap cho thấy giá trị thị trường của Bitfarms là 1.18 tỷ USD, tăng 26.8% so với năm trước. Theo Google Finance, WULF đã tăng tối đa 28.9% kể từ đầu năm nay.

Các công ty khai thác Bitcoin đối mặt với thách thức giảm phân nửa vào năm 2024 và áp dụng nhiều chiến lược để đối phó với biến động thị trường.